中国のエチレン産業は徐々に成熟期に入り、下流派生品は主にPE、酸化エチレン（EO）、EG、SM、ポリ塩化ビニル（PVC）などの製品となっている。2020 年には、5 つのカテゴリーの製品がエチレン総消費量の約 97.2% を占めました。このうち最大の消費部門はPEで、総消費額の63.5％を占めている。これに EO と EG が続き、それぞれ 10.3% と 9.0% を占めました (図 2 を参照)。
1 |PE開発トレンド：同質競争激化、差別化、ハイエンド開発
PEの主な製品は、直鎖状低密度ポリエチレン（LLDPE）、低密度ポリエチレン（LDPE）、高密度ポリエチレン（HDPE）の3種類です。PEは低コストで化学的特性が優れているという利点があり、農業、工業、日常生活で広く使用されています。2016年から2021年にかけて、国内のPE生産能力は平均12％の成長率で拡大を続け、2021年の総生産能力は2,773万トン/年となった。
現在、中国のPE製品は主にローエンドの一般材料に依存しており、ハイエンドPE製品は輸入に大きく依存しており、ローエンド製品の過剰とハイエンド製品の不足という明らかな構造的問題があります。今後数年間、国内のPE生産能力の継続的な拡大に伴い、同種競争はさらに激化し、国内のハイエンド製品の置き換えは膨大になるだろう。メタロセンポリエチレン（mPE）製品を例に挙げると、現在、国内市場の需要は年間約100万トンであるのに対し、2020年の中国の生産量は約11万トンに過ぎない。巨大な供給ギャップは、多数の輸入 mPE 製品の中国市場への参入を刺激しています。したがって、PE がハイエンド化と差別化の方向に発展することは、現実的に非常に重要です。
2 |統合と EO/EG の柔軟な切り替えの EO 開発トレンド
EOは主にEGの生産に使用され、ほとんどの企業はEO/EG共同生産装置を採用しています。さらに、EOは減水剤、ポリエーテル、消毒、滅菌分野でも使用できます。
近年、EG市場の利益が徐々に縮小する中、ほとんどのEO/EG共同生産部門は、経済的利益を向上させるために、両方の柔軟な生産量を考慮してEOの生産に移行し始めています。EO の生産能力は大幅に増加しましたが、下流製品の開発はボトルネック期に入り、均一性と均質性の現象は明らかです。ポリカルボン酸減水剤モノマー、界面活性剤、エタノールアミンなどの主力製品は、生産能力過剰の状況に直面しており、業界の競争が激しく、稼働率が低下している。これには、上流と下流の開発モデルの統合を通じて、エチレン、EO、EG、ポリエーテルモノマー（ポリエチレングリコールモノメチルエーテル、アリルポリオキシエチレンエーテル、メチルなど）を構築するなど、企業の中核的な競争力の強化にさらに役立ちます。アリルポリオキシエチレンエーテル）、ポリオキシエチレン非イオン性界面活性剤（脂肪族アルコールポリオキシエチレンエーテルなど）および完全な産業チェーンを下流の豊富な製品カテゴリーに拡大し続けます。
3 |EG: 産業チェーンの拡張、製品のクロス生産レイアウト
EG はエチレンの 2 番目に大きな応用分野です。2016年から2021年にかけて、いくつかの大規模な石炭化学プロジェクトと精製・化学統合プロジェクトの生産により、EGの生産能力は年々増加し、2021年の総生産能力は2145万2000トン/年となった。
近年、EGの生産能力は増加し続けているが、下流の需要が鈍化しているため、生産能力の過剰はさらに明らかになるだろう。消費端の観点から見ると、当社のEGは主にポリエステルの生産に使用され、EG消費構造の90%以上を占め、消費分野は比較的単一で、下流産業チェーンは短く、製品構造は類似しており、価格競争は低いです。深刻な問題。
今後、産業チェーンの延長を通じて、不飽和ポリエステル樹脂、潤滑油、可塑剤、非イオン界面活性剤、塗料、インクなどの産業の応用開発を拡大し、使い捨ての状況を徐々に変え、新しい産業を形成する必要があります。生産から応用までの産業チェーンを強化し、製品の付加価値を向上させ、市場リスクを軽減します。
4 |SM のトレンド: 大幅な拡大能力、下流産業の安定性
SMの下流は主にスチレンポリマーや、可燃性ポリスチレン(EPS)、ポリスチレン(PS)、アクリロニトリル・ブタジエン・スチレンターポリマー(ABS)、不飽和ポリエステル樹脂(UPR)、スチレンゴムなどの各種イオン性ポリマーの製造に使用されます。 (SBR)、スチレン共重合体(SBC)など。そのうち、EPS、PS、ABSは中国のSM消費量の70%以上を占め、その製品は主に家電、電子機器、自動車、不動産などの産業で使用されています。
近年、中国での精製および化学統合のための下流支援SMユニットの大規模な生産と、プロピレンオキシド/スチレンモノマー（PO/SM）の共同生産プロジェクトの急増により、SMの生産能力は継続的な成長傾向を示しています。 。2020年から2022年にかけてSMの生産能力は急速に拡大し、2022年末までに生産能力は年間2,000万トンを超えると予想されています。供給能力の継続的な放出に伴い、国内の需要と供給のパターンは顕著な変化を見せており、輸入は急激に減少し、純輸出は少量となっている。2021年のSMの新規生産能力は純ベンゼンの生産能力を上回っており、原料の純ベンゼンは供給不足の状況にあり、SMの生産利益はさらに圧縮される。消費の観点から見ると、川下3市場のうちABS産業のみが高い稼働率を維持しており、SMの新たな生産能力による供給増加を消化することが困難となっている。その結果、SMは需要と供給とコスト支持の矛盾の影響を受け、市況はレンジ変動傾向を示しています。末端市場では、新型コロナウイルス感染症のパンデミックによる「在宅景気」が小型家電の売り上げを押し上げた。同時に、海外の感染状況は依然として厳しく、防疫製品と一部の家電製品の輸出が予想を上回っており、SM産業チェーンの需要成長を牽引し、収益性が大幅に改善した。
5 |PVC の開発トレンド: 品質と環境保護は密接に関連しています
PVCは我が国初の汎用合成樹脂素材です。優れた性能と価格比により、耐摩耗性、難燃性、耐薬品性、電気絶縁性などの特性に優れ、産業用製品や生活用品に広く使用されています。PVCの生産には主に2種類の製造プロセスがあり、1つは炭化カルシウム法で、主な生産原料は炭化カルシウム、石炭、原塩です。中国では、豊富な石炭、希薄な石油、少量のガスという資源に制限があるため、炭化カルシウム法が主な方法です。生産過程では大量の淡水資源が消費され、高いエネルギー消費や汚染といったボトルネックがあります。第二に、エチレンプロセス、主原料は石油です。国際市場は主にエチレンプロセスであり、優れた製品品質、高度な技術、より環境保護などを備えており、将来的には炭化カルシウムプロセスに取って代わる可能性があります。
中国は世界最大のPVC生産国であると同時に主要消費国でもあり、国内市場は生産能力過剰の状態にある。現在、鉄鋼の代わりにプラスチック、木材の代わりにプラスチックを使用する戦略が世界的に導入されており、鉱物資源と木材の消費量の削減を背景に、PVC樹脂は大きな発展を遂げ、プラスチックプロファイル、医療輸血などの下流用途市場は拡大し続けています。チューブ、輸血バッグ、自動車、発泡材などの製品分野で幅広く使用されています。中国の都市化プロセスの加速と住民の生活条件の改善に伴い、環境保護に対する社会の期待と要求は絶えず高まっています。PVC産業の下流は、品質と環境保護の間の熾烈な競争段階に入っており、応用分野は継続的に拡大され、多様化する発展の傾向は明らかです。
6 |その他の製品開発 |
他のエチレン下流製品、例えばエチレン - 酢酸ビニル、ポリビニルアルコール、酢酸ビニル共重合体 (EVA)、エチレン - ビニルアルコール共重合体、エチレン - アクリル酸共重合体、epdm など、現在のアカウントは比較的小さく、応用の見通し比較的安定していますが、現在のアプリケーションの急激な拡大の見通しは見えず、また、多数の脅威に置き換えられることもわかりません。国内の高級ポリオレフィン製品は一般に、エチレン-α-オレフィン（1-ブテン、1-ヘキセン、1-オクテンなど）共重合体などの外国の技術障壁によって制限されており、国内技術は成熟しておらず、余地が大きい開発のために。エチレンの下流製品のほとんどは、社会経済発展の方向性と消費向上のニーズに沿っています。例えば、カーボンピークとカーボンニュートラルを背景に、太陽光発電産業は急速な発展レーンに入り、EVA太陽光発電材料の需要は急速に増加し、酢酸エチレンの市場価格は高水準で推移し続けるだろう。 。
2025年までに中国のエチレン生産能力は年間7,000万トンを超えると予想されており、これで国内需要はほぼ満たされ、余剰が生じる可能性もある。国家のエネルギー消費に対する「二重管理」政策の影響で、石炭化学産業と石油化学産業は第14次5カ年計画期間中に厳しい試練に直面し、化石資源を原料とするエチレンプロジェクトに大きな不確実性をもたらすだろう。材料。カーボンピーキングとカーボンニュートラルの観点から、企業はそのようなプロジェクトを計画する際に炭素排出量の削減と代替を十分に考慮し、化石エネルギーを再生可能エネルギーとクリーンな電力に置き換え、後進的な生産能力を積極的に廃止し、過剰な能力を削減し、生産能力の削減を促進することが推奨されます。産業の変革とアップグレード。
エタンからエチレンへの分解プロジェクトによって生産されるエチレンと水素は、国内市場が必要とする重要な原料であり、大きな発展の見通しと高い収益性を備えています。輸入に大きく依存しており、国内のエタン資源であるが、原材料の供給源が単一であり、専用のサプライチェーン施設があり、「彼ら」のリスクなどの海上輸送の困難により、国家発展改革委員会およびその他の業界部門が計画指導を強化するよう提案されている。 、企業は自分自身の実際の状況と組み合わせて、プロジェクトの実現可能性を実行し、「喧騒の中での設定、分散」の憶測を避けます。
エチレンの下流、特にハイエンド誘導品は、巨大な市場空間をもたらすでしょう。mPE、エチレン-α-オレフィン共重合体、超高分子量ポリエチレン、高炭素アルコール、環状オレフィンポリマーなどの製品が市場の焦点となる。将来的には、精製と化学統合、CTO/MTO、エタン分解などの新しいプロジェクトにより、十分なエチレン原料が提供され、エチレンの下流産業の発展が「差別化、ハイエンド、機能性」の方向に加速されるでしょう。
投稿時間: 2022 年 8 月 3 日